Paul Flambott a un message pour les « contentieux » des institutions financières traditionnelles. « Je pense que TradFi portera un short », a déclaré le jeune homme de 25 ans, qui portait son propre short.
Il s’agit d’un défi audacieux pour Wall Street, mais Flambott a des raisons d’être confiant. Il est le co-fondateur de Morpho, un protocole cryptographique à croissance rapide qui propose des prêts et des emprunts basés sur la blockchain. Et il est soutenu par certains des plus grands investisseurs en cryptographie. Mardi, lui et son équipe ont annoncé avoir levé 175 millions de dollars lors d’un cycle de financement mené par Paradigm, Rivit Capital et la branche d’actifs numériques d’Andreessen Horowitz (crypto-monnaie A16Z). Parmi les autres investisseurs figuraient Apollo Funds, la branche capital-risque de Circle et VanEck.
L’investissement concernait la crypto-monnaie de Morpho et valorisait le protocole jusqu’à 2 milliards de dollars. (Les investisseurs achètent au prix moyen mensuel du jeton, et le coût exact dépend du moment où les participants déposent leurs chèques, a déclaré Flambot.)
« Au fait, je suis ingénieur », a-t-il ajouté. « Je ne suis pas un financier. Je ne connais rien à la finance. Je construis des infrastructures. Je construis du code. »
Adieu les shorts, bonjour les pantalons
Le financement de Morpho intervient alors que les crypto-monnaies, qui ont commencé comme une industrie libertaire lancée par des développeurs portant des sweats à capuche, s’alignent de plus en plus sur les institutions financières traditionnelles. Au cours des deux dernières années, la société mère de la Bourse de New York a investi dans l’échange de crypto-monnaie OKX, le géant de la gestion d’actifs BlackRock a adopté les ETF d’actifs numériques et les banques explorent des moyens de placer les dépôts des clients sur la blockchain.
« Je pense que Fiddy et les gens de Wall Street ont probablement besoin d’un vendredi décontracté », a déclaré Guy Woollett, associé général de la crypto-monnaie a16z. « Et je pense que les gens de DeFi, par exemple, ne font que l’habiller un peu. »
Morpho est un protocole DeFi (finance décentralisée). Plutôt que de laisser une institution décider si quelqu’un peut obtenir un prêt, les prêteurs DeFi créent un réseau où n’importe qui peut prêter des actifs et n’importe qui peut emprunter.
Les prêts décentralisés ne sont pas nouveaux. L’opérateur historique Aave est dominant, avec près de 12,5 milliards de dollars d’actifs bloqués dans son protocole, selon les données du fournisseur d’analyse de crypto-monnaie DefiLlama. Mais Morpho, qui détient 6,6 milliards de dollars, est en train de combler l’écart, surtout après qu’Aave a subi un piratage important d’autres protocoles cryptographiques de 290 millions de dollars en avril. (Après cet exploit, les fondateurs de la crypto-monnaie ont promis des fonds pour achever Aave.)
Originaire de Paris, M. Flambot a lancé Morpho alors qu’il n’avait que 20 ans. Il a travaillé en réseau avec trois autres fondateurs français : Merlin Egalite, Julien Thomas et Mathis Gontier Delaunay. Au départ, lui et son équipe construisaient un réseau de prêt sur Aave, mais ont finalement décidé de créer un moyen permettant aux « gens de créer leur propre Aave », a déclaré Flambot.
En d’autres termes, les utilisateurs de Morpho peuvent créer leur propre marché de prêts basé sur la blockchain avec leurs propres paramètres de risque. Et même si Morpho lui-même n’a pas été affecté par l’incident de sécurité, la suggestion s’est répandue. (Le piratage qui a affecté Aave en avril a eu un impact mineur.) Les entreprises utilisant Morpho incluent les principales bourses de crypto-monnaie telles que Coinbase et Kraken, ainsi que les principaux acteurs des actifs numériques tels qu’Anchorage Digital et Galaxy Digital.
Désormais, Flambot cible des institutions financières plus traditionnelles, estimant que ces institutions entreront dans DeFi pour les rendements plus élevés de l’espace DeFi. Récemment, elle s’est même déguisée et a assisté à un événement à la Bourse de New York. « Je peux aussi porter des pantalons », a-t-il admis.
à demain,
Ben Weiss
X : @bdanweiss
Courriel : [email protected]
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accord de risque
– Thérapeutique de la villeLa société de développement de médicaments basée sur l’interférence ARN, basée à Cambridge, dans le Massachusetts, a levé 99 millions de dollars en financement de série B. Investisseurs mondiaux Viking, Sofinova Investissements, Kasdin Capital, NYBC Ventures,autres.
– étape complèteune plateforme de formation en ligne pour les carrières médicales basée à Detroit, dans le Michigan, a levé 55 millions de dollars en financement de série C. Chêne HC/FT Menez la ronde et soyez rejoint par : Capitale de prospective, Hearst Ventures, Fonds d’impact sur la ville,autres.
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capital-investissement
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– capitale de bonne chance obtenu J.P. Donovanest une société d’infrastructure spatiale basée à Rockledge, en Floride. Les conditions financières n’ont pas été divulguées.
Sortie
– Carlyle a acquis une participation majoritaire dans AMI Gestion du Capitalun conseiller en investissement enregistré basé à Cleveland, Ohio ; avoirs de Galway, partenaire de récolteet capitale de la colline du chêne. La transaction valorise MAI Capital à 2,8 milliards de dollars.
IPOS
– cuillère pliableune société basée à Milan, en Italie, qui vise à acquérir des produits logiciels et des marques numériques, à les améliorer et à les exploiter sur le long terme, a déposé une demande d’inscription au Nasdaq. La société a réalisé un chiffre d’affaires de 1,6 milliard de dollars au cours de l’exercice clos le 31 mars. Galilée Quatrici, Bailey Giffordet Luca Keréra Je retourne au travail.
