À mesure que l’industrie des Fintech de l’Inde vieillit et que sa portée internationale augmente, de nouvelles frontières se déroulent. Cela combine la finance traditionnelle (TRADFI) avec un financement distribué (DEFI). Il n’y a plus de discussion sur la question de savoir si ces deux mondes peuvent se croiser, mais ce n’est pas une discussion sur la façon dont les startups indiennes fintech rempliront leurs divisions, atteindront de nouveaux marchés, élargissent leur inclusion financière et créeront le prochain chapitre de la finance numérique.
Dans cet article, nous discuterons des synergies de brassage entre TradFi et Defi, la technologie et les obstacles réglementaires, et pourquoi les startups indiennes de fintech sont les meilleures pour diriger cette convergence.
Tradfi-Defi Split
Tradfi est destiné aux acteurs financiers réglementés qui sont des limites, des NBFC, des passerelles de paiement et des compagnies d’assurance (la colonne vertébrale du système économique indien). Son pouvoir est l’échelle, la conformité et la confiance.
Defi, d’autre part, est une révolution blockchain qui remplace les intermédiaires par la décentralisation et les contrats intelligents. Les prêts, les métiers et les emprunts sont possibles sans contrôle central via les services de plate-forme Aave, UniSwap et composés.
torsion? Ces deux systèmes vivent actuellement en silos. Tradfi offre une familiarité réglementaire, tandis que Defi offre l’inclusivité, l’automatisation et la vitesse. La connexion des deux n’est pas vraiment un problème technologique. Il s’agit de restructurer la confiance et l’interopérabilité dans la finance.
Pourquoi les startups Indian FinTech sont-elles possédées?
L’Inde compte plus de 10 000 sociétés de fintech, et les licornes telles que Phonepe, Razorpay et CRED ont changé la vie financière de dizaines de millions. Avec l’introduction de l’UPI, les empiles en Inde et les agrégateurs de comptes, l’Inde a établi une forte infrastructure publique numérique qui peut être utilisée comme adhésifs entre Tradfi et Defi.
Vous trouverez ci-dessous la raison pour laquelle les finchs indiens sont situés uniquement pour combler cette lacune.
1. base d’utilisateurs de masse + infrastructure numérique
L’Inde compte plus de 800 millions d’utilisateurs en ligne et plus de 350 millions de clients de paiement numérique. Infrastructure – En particulier, UPI et Aadhaar divisent déjà le KYC, la notation du crédit et le micropay. Cela facilite la création de votre tradition de tradition dans le voyage dans Defi.
2. Techtalent et web3 fluidité
L’Inde est classée parmi les trois pays actifs du développeur Web3 de pointe. La puissante base de talents des ingénieurs leur permet de créer des intégrations sécurisées et évolutives pour les applications fintech.
3.
Malgré une politique de crypto minutieuse, le gouvernement indien a été très agressif et agressif pour permettre l’innovation fintech par le biais d’initiatives de l’Inde numérique et de bacs de sable réglementaires. FinTech peut dériver des modèles Defi conformes sous tests de bac à sable, s’il est bien géré.
OPPORTUNITÉS D’UNETH PRÉPENSE
1. Gestion des actifs tokenisés
Les sociétés indiennes de fintech peuvent créer une plate-forme pour que les utilisateurs investissent dans des actifs réels tokenisés (RWAS). Les startups peuvent jouer le rôle des gardiens et des barters, garantissant que ces actifs respectent les réglementations locales et profitent du pool mondial de liquidités.
2. Prêts diversifiés en fonction des scores de crédit
Le système d’agrégateur de compte indien et la loi sur la protection des données personnelles (DPDP) imminente permettent à FinTech de tirer parti des données de crédit certifiées pour permettre des prêts basés sur les risques. Cela permettra aux MPME de l’Inde de profiter du capital mondial et sera insuffisamment entretenu pour garantir des prêts en fonction d’un modèle de crédit historique.
3. Solution de transfert de stablecoin
L’Inde est le plus haut pays de versement mondial. FinTech peut recevoir des fonds envoyés par les consommateurs indiens sur Stubcoins (tels que les jetons sur les pages USDC ou INR), les vendre sur des bourses locales ou les pools de liquidité Defi et les vendre à des cartes UPI ou prépayées à utiliser.
4. Conformité du protocole Defi en tant que service
En raison de la complexité des réglementations indiennes, des API de calcul d’impôt, des logiciels KYC et des rails de conformité peuvent être fournis aux protocoles internationaux Defi que les startups souhaitent apporter à leurs utilisateurs indiens.
Défis à voir
Prometteur est les obstacles effrayants:
1. Incertitude du règlement
L’Inde a facturé des transactions cryptographiques et interdit de l’argent exclusif dans certains scénarios, mais il n’y a pas de système de bout en bout pour superviser l’intégration avec TradFi. Cela pose le risque que les entreprises entrent dans le ring.
Solution: Les entreprises devraient piloter dans RBI et SEBI Sandbox et engager des groupes de réflexion tels que iCrier et Policy Lab pour développer des modèles mutuellement sûrs.
2. Éducation des utilisateurs
La dette et le risque (perte non permanente, risque de contrat intelligent, frais de gaz) sont compliqués pour les nouveaux arrivants. Les FinTech devraient dépenser pour UX, du personnel explicatif et des flux tronqués.
3. Sécurité et audit
Les contrats intelligents doivent être vérifiés en profondeur. Les FinTech indiennes peuvent externaliser ou embaucher des sociétés de sécurité blockchain telles que Scalik et Quantstamp pour permettre la sécurité avant la mise à l’échelle.
Études de cas et inspiration mondiale
Certains exemples internationaux montrent ce qui est possible:
Le Département combiné du Trésor s’intègre aux institutions héritées pour fournir des comptes d’épargne USDC à taux fixe.
Circle introduit également l’USDC dans son système bancaire hérité pour lui permettre de traverser l’industrie avec des réseaux bancaires traditionnels.
Onjuno (fondateur de l’Inde) permet aux utilisateurs d’acquérir, d’économiser, de dépenser et d’emprunter et d’emprunter la fiat et la cryptographie.
Tous ces modèles peuvent être modifiés et localisés pour travailler pour les clients indiens: économies, paiements, prêts aux petites entreprises, etc.
L’Inde veut atteindre une économie numérique de 5 billions de dollars, mais elle ne peut pas se permettre d’ignorer les possibilités de Web3 et Defi. Cependant, plutôt que de sauter à l’extrême, les Fintech indiennes devraient se concentrer sur un modèle hybride qui combine l’ouverture et l’automatisation de Defi, ainsi que la responsabilité et la stabilité de Tradfi.
Les tests de bac à sable, les partenariats public-privé et les solutions de conformité réglementaire basées sur la blockchain deviendront standard. Alors que les régulateurs continuent d’évoluer leurs stratégies vers les actifs cryptographiques et numériques, la fintech est bien positionnée pour mettre en place un chemin sécurisé, axé sur le consommateur et évolutif.
Conclusion: Opportunités historiques
L’Inde est à la croisée des chemins. En pontant les mondes de Tradfi et Defi, ses sociétés fintech peuvent non seulement stimuler la croissance économique, mais également apporter des infrastructures financières numériques au détail au monde. S’il est effectué intelligemment, cette convergence peut redéfinir la façon dont les prochains milliards d’utilisateurs seront impliqués dans la finance. Ce n’est pas une Inde isolée, mais un monde émergent entier.
